Responsible Officer (“RO”) 必備條件，考試詳解與申請流程一覽

什麼是 Responsible Officer？

Responsible Officer（簡稱 “RO”，中文為「負責人員」），牌照公司的高級管理人員(Senior Management)。

RO負責確保公司在牌照活動中遵守SFC規定，並維持公司日常運作。

每間牌照公司至少需要2位RO，其中1位必須是執行董事(Executive Director)。

RO的工作內容很廣，包括：維護公司內部系統正常運作，監督員工，並解決公司遇到的問題。

簡單來說，RO就像是公司的「守門員」，負責確保牌照公司在進行業務時不會違反規定。

查詢SFC持牌人相關資料，可在SFC網站上的持牌人及註冊機構的公眾紀錄冊找到。

Responsible Officer 的主要職責

監督受規管活動

• RO須要監督牌照公司的受規管業務，確保符合SFC規定。

例如：進行KYC（了解你的客戶），防止洗錢，進行盡職調查等。

確保持牌法團遵守法規

• RO需確保公司和其所有員工遵守《證券及期貨條例》及相關法律。

例如：財務資源規則（FRR），持續專業培訓（CPT），合規審計報告及紀錄保存等。

監督持牌代表

• RO需對SFC持牌人進行監督，確保他們在進行業務時符合法規。

例如：確保持牌代表參加持續專業培訓(CPT)，並進行個人交易申報(Personal Trading Disclosures)

和SFC聯絡

• RO是牌照公司與SFC之間的主要聯絡人，負責處理SFC的查詢並提供資料。 

例如：公司需要增加新持牌人，擴展現有牌照範疇（Uplift the license），或加入新股東等。

Responsible Officer 的牌照類別及業務範疇

▋負責人員牌照類型

▋獨立負責人員 (Sole RO) VS 非獨立負責人員(Non-Sole RO)

Responsible Officer 亦分為兩類，分為「Sole」和「Non-Sole」。

獨立負責人員 (Sole RO)

Sole RO在執行牌照業務時，不受任何附加條件的限制。

他們可以獨立作出業務決定，而不需要另一位RO的監督或指導。

非獨立負責人員 (Non-Sole RO)

Non-Sole RO在執行牌照業務時，受到某些條件的限制。

所以，Non-Sole RO需要在另一位Sole RO的監督下，才進行相關業務。

Non-Sole RO的條件如下：

該RO因缺乏2號牌照(期貨交易)經驗，被附加牌照條件。

所以，當他處理2號牌照業務時，需要由另一位有Sole RO資格的人監督。

其他加Non-Sole的例子：

陳大文只持有1號和4號牌，但在從事1號牌業務時，他會為客戶提供資產管理服務。

雖然他沒有9號牌，但這工作屬於9號牌經驗。

因此，當SFC批出他的9號牌RO資格時，可能會附加Non-Sole的條件。

最後，他可以同時擔任以下3個牌照的RO：

• 1號牌：Sole RO
  
  
• 4號牌：Sole RO
  
  
• 9號牌：Non-Sole RO

成為SFC Responsible Officer的資格要求

根據SFC的《勝任能力指引》的4.2.1，成為RO有3個方式：

1. 選擇A (Option A)

2. 選擇B (Option B)

3. 選擇C (Option C)

選擇哪一個取決於「學歷或專業資格」。

以下是SFC提供的3個「選擇」的要求：

▋SFC Responsible Officer 三大選擇

「Option A」：

• 擁有大學或以上學位，主修會計，工商管理，經濟，金融財務或法律  

• 非相關學位，但副修其中兩科，包括會計，工商管理，經濟，金融財務或法律的課程

• 擁有法律，會計或金融財務的國際專業資格

• 國際認可的專業資格如CFA，CIIA或CFP
  
  

「考試或上堂」要求：

不用考香港證券及投資學會(HKSI)的考試 (卷 7 – 12)

「Option B」：

• 非相關學位

• 沒有副修其中兩科，包括會計，工商管理，經濟，金融財務或法律的課程

「考試或上堂」要求：

• 須通過香港證券及投資學會(HKSI)的考試 (卷 7 – 12)

或 

• 完成5小時額外持續培訓(CPT)
  
  

「Option C」： 

• 香港中學文憑考試的 「中文及數學科」 或 「英文及數學科」 合格
  

或

• 同等學歷
  
  

「考試或上堂」要求：

• 如果你在過去6年內有至少3年經驗，須通過香港證券及投資學會(HKSI)的考試(卷 7 – 12)
  
• 如果在過去8年內有至少5年經驗，可完成5小時額外持續培訓(CPT) 

註：

豁免考試只適用於HKSI的卷7 至 卷12。

卷1 至 卷6的考試無法豁免。

▋ Responsible Officer 考試和牌照類別分類

HKSI 的考試主要分為兩類：

• 「代表」，即 Licensed Representative / Rep (卷7 至 卷12)
  
• 「負責人員」，即 Responsible Officer / RO (卷2 至 卷6）

無論是「代表」還是「負責人員」，都需要考卷 1。

上牌例子（代表）：

9號牌：管理基金資產或委託帳戶，需要考卷 1，7 和 12。

1號牌：買賣港股，美股等，需要考卷 1，7 和 8（俗稱 “178”）。

同時掛 1，4，9 號牌：需要考卷 1，7，8，12。

若申請人符合 Option A，則可不用考卷 7， 和 12，只需考卷 1。

上牌例子（負責人員）：

假設你已經成為代表，並有資格成為RO。

9號牌：需要考卷 6（成為9號牌RO）。

1，4號牌：需要考卷 2（成為1，4號牌RO）。

同時掛 1，4，9 號牌的RO：需要考卷 2 和 6。

舉例1：成為 Licensed Representative的資格 

小明，大學會計系畢業，找到一份在證券及資產管理公司工作。

公司要求小明申請1，4，9 號牌的Rep，他需要考哪份卷？

答案：
卷 1。

小明符合 SFC Option A 要求（大學會計系畢業），所以不用考卷 7，8 和 12。

• 卷7和卷8是掛SFC 1號和4號牌的考試。
  
• 卷12是掛SFC 9號牌的考試。
  

所以，小明只需要考卷1，就可以同時掛 1，4，9 號牌。

舉例 2：成為 Responsible Officer的資格

Paul，2019 年大學經濟系畢業，畢業後在證券及資產管理公司連續工作 5 年。

他的工作及管理經驗符合成為 Responsible Officer 的資格。

公司要求他掛 1，4，9 號牌的RO，他需要考哪些卷？

答案：
卷 2（成為 1 及 4 號牌的 RO）。

卷 6（成為 9 號牌的 RO）。

報名考試

請參考以下兩個連結進行報名：
HKSI網站內容 – 資格考試與從事相關受規管活動的證監會牌照（須登入才可以報名）

PEAK 網站內容 – 槓桿式外匯交易考試

溫習手冊

報名考試後，就可以下載溫習手冊。

如果只想學習，也可以參考 HKSI 網站的溫習手冊（需付費）。

此外，還可以在淘寶上搜尋或購買相關手冊，價格更便宜。

▋Responsible Officer相關行業經驗

成為 RO 的行業經驗要求：

Option A：過去6年內有至少有3年經驗

Option B：過去6年內有至少有3年經驗

Option C：過去6年內有至少有3年經驗，或過去8年內有至少有5年經驗

什麼是「相關」行業經驗？

最簡單的判斷標準是：

如果你在過去 6 年內，至少有 3 年在持有 SFC 牌照的情況下從事相關工作。

基本上符合 RO 的最低要求。

不過，相關經驗不一定要在香港累積。

無論你在哪裡工作，只要是與牌照類別相關的工作經驗。

SFC 則可能會認可，即使這些工作未必受規管。

直接相關經驗 vs 間接相關經驗

當 SFC 評估你的工作經驗是否「相關」時，會考慮你之前的工作與牌照業務是否相關。

根據SFC的《勝任能力的指引》的4.1.9 ，SFC在考慮Type 9的負責人員申請時，會認可不同類型的行業經驗：

• 直接相關的經驗：自營交易，研究及管理另類投資策略（如特殊情況）的經驗。

擁有直接相關經驗，獲得「獨立負責人員」（Sole RO）的資格更高。

• 間接相關的經驗：如基金銷售，推廣，風險管理等。

由於這些經驗屬於間接相關，SFC 可能會附加「非獨立負責人員」（Non-Sole RO）的條件。


如已持有 Type 1（證券交易）牌照的持牌人：

如果持牌人擁有 5 年以上委託帳戶管理經驗，可向SFC申請Type 9 (資產管理)牌照。

但牌照公司只能從事委託帳戶業務。

若牌照公司想管理基金，則需要聘請具有基金管理經驗的 RO。

或，這位 RO 申請人需擁有至少 8 年的資產管理經驗。

所以，SFC 在評估負責人員是否具備「足夠」的行業經驗時，會全面考慮他所有的工作資歷。

SFC特別指出：

如果負責人員聲稱，他的工作經驗來自一間長期沒有業務的公司，或經常在不同公司短暫掛牌。

SFC 可能不會認可這些工作經驗。

▋管理經驗

SFC 認可的管理經驗：

– 在金融業相關：如銀行，投資公司，保險公司等工作，負責帶領團隊或管理業務。

– 牌照公司內的管理：在牌照公司中，負責業務管理。

管理超過一位下屬，即視為有管理經驗。

不被 SFC 認可的管理經驗：

– 純行政管理：如管理人力資源或辦公室的員工。

這類管理經驗不符合要求。

▋RO的適當人選資格

成為RO需符合SFC的「適當人選」資格，具備以下條件：

• 穩健的財政情況 (如： 無破產紀錄)
  
  
• 相關學歷及工作經驗
  
  
• 有能力執行牌照公司職務
  
  
• 品格良好

無嚴重違規記錄：

RO和公司董事股東一樣，需無嚴重違規記錄。

如有任何違規記錄，需要向SFC提供詳細的記錄，包括時間，事件經過及目前情況。

以供SFC判斷是否合資格擔任牌照公司RO。

潛在利益衝突：

如RO在其他機構擔任角色（如：股東，顧問，董事，僱員）。

即雙重就業（Double Employment)，很大機會出現利益衝突，導致不獲發牌。

可參考文章：解密「 外部董事職務及業務權益 」 ：SFC牌照申請必備指南

Responsible Officer 的持續專業培訓(CPT)要求

RO每年需要參加至少 12 小時 的持續專業培訓 (CPT) 。

12 小時中的 2 小時，必須與「監管合規」有關。

培訓的內容需要和工作職責有關。

• 持有9號牌，需參加「資產管理」相關課程。

• 持有2號牌，需參加「期貨」相關課程。

負責人員須保留CPT紀錄至少三年，並在SFC要求時出示相關證明文件 。

▋常見報名 CPT 培訓的網站：

• HKSI網站
  
• PEAK 網站內容
  
• 香港證券及期貨專業總會

Responsible Officer 申請流程

首先，到SFC Wings註冊個人戶口。

如果仍未註冊SFC Wings帳戶，可參考「SFC License 申請指南：從零開始的詳細步驟(2024)」中的「註冊SFC WINGS 帳戶」部份。

▋申請RO主要分為兩類：新申請 vs 現時持牌人

「表格5」適用於「新申請」

連結：表格5 – 負責人員或持牌代表的新牌照申請

「表格5」適用於從未在 SFC 掛牌，或之前掛過牌但牌照已不再有效的人。

如果你正在其他牌照公司掛牌，SFC 會提示填寫《表格 6》。

注意： 如果你申請的是 6 號牌(就機構融資提供意見的 RO)，請確認是否會申請以下資格：

《保薦人指引》所訂明的主要人員 

《收購及回購守則顧問指引》所訂明的收購及回購守則負責人員

在填寫「學歷及行業資格」時，需確認自己屬於 Option A，B 還是 C。

根據實際情況，填寫過去的工作經驗和合規狀況。

還需填寫你在新牌照公司的工作內容。

▋適用於現有持牌人

連結： 表格 6 – 負責人員或持牌代表的發牌後申請

無論RO是轉換新公司，還是由Licensed Representative申請成為RO。

通常都選擇以下兩項：

以代表的身分根據該條例第122(2)條轉換所隸屬主事人 

根據該條例第126(1)條核准成為負責人員（只適用於持牌代表。）

如果你目前掛 4，9 號牌，但沒有掛 1 號牌，又想成為 1 號牌的Rep 或 RO。

需選擇：

以代表的身分根據該條例第127(1)條增加受規管活動

申請 6 號牌的 RO，還需選擇：

《保薦人指引》所訂明的主要人員 

《收購及回購守則顧問指引》所訂明的收購及回購守則負責人員

主要依據目前狀況，如學歷，行業經驗等，並需要確認你屬於 Option A，B 或 C。

在填寫表格時，SFC 會詢問你是否已通過相關考試。

如果申通RO時，但未通過 HKSI 考試，SFC可能會要求你撤回申請，等考試通過後再重新申請。

所以，建議在提交申請前先完成 HKSI 考試，避免影響申請進度。

SFC 也可能先批准你的 RO 申請，並要求你在成為 RO 後的 6 個月內通過本地監管考試。

▋RO 處理申請所需的時間

SFC 處理代表或負責人申請的時間如下：

• 7個工作天：適用於轉移代表與持牌公司的隸屬關係（即由A公司轉到B公司）。

• 10個星期：適用於負責人員（Responsible Officer）的申請。

詳情可參考SFC的牌照申請時間表。

如想加快 SFC Responsible Officer的申請進度，需注意以下幾點：

1. 申請資料是否完整
   – 資料齊不齊全，會直接影響申請流程的順利程度。
   
   – 如果資料缺少或有錯誤，可能會拖慢處理時間。
   
   
2. 證明文件是否齊備
   – 提交的證明文件越完整，申請進度就越快。
   
   – 如果文件不齊，SFC可能會要求補交。
   
   
3. 對SFC額外資料要求的回應速度
   – SFC在審批過程中可能要求提供更多資料。
   
   – 申請人回覆速度，直接影響整個審批的進展。
   
   

▋RO 申請費用

代表：

• 轉移代表：港幣$200
  (已有該類牌照，轉去另一間牌照公司掛牌)
  
• 新增每類牌照（除第3類外）：港幣$1,790
  
• 第3類牌照：港幣$2,420
  

負責人員：

• 每類牌照：港幣$2,950
  

例子：

現在有2個負責人員(Paul 和 Ken)，Paul 在另一間公司掛牌，目前為是4，9類牌照的RO。

Ken，曾在SFC掛牌，但最近1年都沒有在SFC掛牌。

最後，2個人都會成為公司的RO。

• 如果要幫這2個人申請第4，9類牌照的RO，費用分別是多少？

答案：

負責人員申請費用

Paul（目前在另一間公司掛第4，9類牌照的RO）

– 把目前4，9類牌照轉去新公司：港幣$200+$200 = 港幣$400

 – 成為新公司的第4，9類RO：港幣$2,950+$2,950 = 港幣$5,900

   總共：港幣$6,300

Ken（目前沒在SFC掛牌）

   – 新增第4，9類牌照：港幣$1,790+$1,790 = 港幣$3,580

   – 成為新公司的第4，9類RO：港幣$2,950+$2,950 = 港幣$5,900

   總共：港幣$9,480

Responsible Officer 人工

根據 2024 年的招聘網站數據（JobsDB 和 eFinancialCareers）

RO人工如下：(僅作參考之用)

▋一般 RO

人工：每月 HKD 30,000 至 HKD 80,000 以上

條件：符合SFC的申請資格即可。

▋9號牌 – RO (有公募基金/ETF的主要投資人員(“Key Investment Personnel”)資格)

人工：每月 HKD 70,000 至 HKD 120,000 以上

額外經驗要求：曾於公募基金（Public Funds）或 交易所交易基金（ETFs）工作，及有5年相關投資經驗。

RO資格：可以管理公募基金 或 交易所交易基金。

▋9號牌 – RO (有加密貨幣投資經驗)

人工：每月 HKD 80,000 至 HKD 120,000 以上

額外經驗要求：具備「實踐性」經驗，例如：曾管理他人的加密貨幣基金或投資組合。

RO資格：可以管理虛擬資產基金（虛擬資產佔比超過10%基金）

Responsible Officer 申請被拒的常見原因

1. 提交文件不完整或錯誤
   文件不齊全（如：提供考試證明，學歷證明等)。
   
   內容填錯(如：選錯了 Option A，B 或 C）。
   
   
2. 無法證明自己是「適當人選」
   申請人無法證明自己符合 SFC 的「適當人選」標準。
   
   比如有破產紀錄，刑事記錄或潛在利益衝突（如擔任外部董事或持有業務權益）。
   
   
3. 工作或管理經驗不足
   申請人若沒有足夠的牌照工作或管理經驗，SFC 會懷疑他是否能勝任 RO。
   
   
4. 未通過HKSI考試
   成為 RO 須通過 HKSI 考試。
   
   如果申請時還沒完成考試，SFC 可能會要求先撤回申請，待考試通過後再重新提交。
   
   
   

了解 SFC 對 Responsible Officer的要求，是取得RO身份的第一步。

無論是學歷、考試，還是工作經驗，都需要提前做好準備。

只要按照正確的步驟，一步一步來，就能順利成為Responsible Officer。

本文由《Averti》的團隊所撰寫。致力於提供頂尖水準的牌照合規服務，擁有10年以上的行業經驗，曾幫助不同客戶成功解決合規及申請牌照的問題。這篇文章是Averti團隊豐富的實戰經驗，引用資料編寫而成。如有意見反饋或業務查詢，請聯絡：[email protected]